Impact beleggen: met data naar concreet resultaat

Veel particulieren, bedrijven en stichtingen beleggen een deel van hun vermogen. Bij ABN AMRO is duurzaam beleggen inmiddels de standaard. Toch vraagt de bewuste belegger zich regelmatig af welk effect zijn beleggingen nu daadwerkelijk hebben. Impact Beleggen maakt met behulp van data het netto positieve (of negatieve) effect van beleggingen op de maatschappij inzichtelijk.

Een supermarktketen verkoopt ongezonde producten - dat is een min, maar ook gezonde producten - een plus. Wanneer deze gezonde producten ingevlogen worden uit verre oorden, levert dat weer een minnetje op. Onder aan de streep volgt een netto score, een cijfer tussen de -10 en +10. Dit cijfer geeft aan welke impact, positief of negatief, een bepaald bedrijf heeft op de maatschappij. Zo werkt, simpel voorgesteld, Impact Beleggen bij ABN AMRO MeesPierson.

Concrete impact

“Veel mensen vinden het mooi om duurzaam te beleggen”, vertelt Jan Willem Hofland, Hoofd Investment Center bij ABN AMRO MeesPierson. “Toch willen ze na een aantal jaar ook weleens weten: heb ik de wereld nou verder geholpen? Wat is de concrete impact van mijn duurzame beleggingen op de maatschappij? Precies die vraag beantwoorden we met Impact Beleggen.”

Marianne Verhaar, directeur Private Wealth Management, ziet Impact Beleggen als een welkome aanvulling op duurzaam beleggen. “In mijn optiek neemt Impact Beleggen een plaats in tussen duurzaam beleggen en filantropie. Duurzaamheid is een mooi streven, maar impact heeft meer lading. Het staat voor verandering die nodig is om maatschappelijke uitdagingen op te pakken. Maar je moet je ook realiseren dat je een goede due diligence moet kunnen doen op je investering. Impact Beleggen maakt zichtbaar welk verschil jouw euro maakt.”

Kracht van een beweging

ABN AMRO MeesPierson koopt data van bedrijven in bij onafhankelijke partijen. Deze data gaat vervolgens een rekenmodule in, waarna bedrijven een ‘rapportcijfer’ krijgen. Jan Willem erkent: vraag tien bedrijven wat duurzaamheid betekent en je krijgt tien verschillende antwoorden. 

“Dat geeft ook niet. Toch wordt met deze methode een duidelijk signaal gegeven aan zowel bedrijven als beleggers. De tijd dat duurzaamheid alleen iets was voor ‘geitenwollensokkentypes’ is voorbij. Impact analyses zijn volop in ontwikkeling en worden steeds belangrijker. Samen maken beleggers het verschil.”

De bank ging op 1 september 2019 van start met Impact Beleggen. Aan het einde van het jaar is er circa € 100 miljoen belegd. Impact Beleggen is geschikt voor vermogende particulieren, maar net zo goed voor maatschappelijk betrokken stichtingen. De ondergrens van deelname bedraagt EUR 2,5 miljoen.

Filantropie blijft nodig

Met de groeiende mogelijkheden van data is de verwachting dat producten als Impact Beleggen een steeds grotere positie zullen innemen. Toch zal traditionele filantropie niet verdwijnen, zegt Marianne. Sterker nog, die blijft broodnodig. “Impact meten is mooi en belangrijk, maar er kleeft ook een risico aan dat je steeds sneller resultaat wilt meten: kortetermijndenken. Niet alles draait om directe impact. Dat je echter resultaat niet in alle gevallen direct kunt meten, betekent niet automatisch dat je het niet moet doen. Allesbehalve zelfs. De wereld is niet zwart-wit, maar enorm complex. Een goed gevoel en vertrouwen in de lange termijn blijft belangrijk, ook als er vandaag of morgen nog geen resultaat zichtbaar is. In die gevallen komt filantropie om de hoek kijken, als cruciale factor in het ontwikkelen, lanceren, ondersteunen en opschalen van bepaalde initiatieven.”

Persoonlijke rapportage

Momenteel krijgen deelnemers inzicht in de netto scores van bedrijven waarin wordt belegd. Met ingang van het tweede kwartaal van 2020 komt voor deelnemers aan Impact Beleggen een persoonlijke rapportage beschikbaar, die op individueel niveau het effect van iemands beleggingen inzichtelijk maakt. 

“Iedereen heeft een thema dat hem of haar aan het hart gaat”, besluit Marianne. “Voor de één is dat bestrijden van honger, voor de ander educatie. Geld is niet het eindproduct, maar een instrument. Hierdoor gaan mensen van passief geven naar actief doneren en investeren – en willen daar graag de impact van zien. Impact Beleggen sluit daar uitstekend op aan.”