Stresstest bevestigt stevige kapitaalbuffer van ABN AMRO

• EBA heeft een EU-brede stresstest uitgevoerd die onder het ongunstige scenario resulteert in een daling van de CET1 kapitaalratio van ABN AMRO Bank met 4,18% naar 13,51% eind 2023

• Banken kunnen niet slagen of zakken voor de stresstest

• De toezichthouder gebruikt de resultaten van de stresstest in het komende SREP proces

Vandaag heeft de European Banking Authority (EBA) de uitkomsten gepubliceerd van de EU-brede stresstest 2021 die onder Europese banken is gehouden, waaronder ABN AMRO. Uitgangspunt van de stresstest was een CET1 ratio van 17,69% per eind 2020. Het resultaat van de stresstest voor ABN AMRO kwam in het basisscenario uit op een CET1 kapitaalratio van 19,08%, en in het ongunstige scenario op een CET1 kapitaalratio van 13,51%, beide per eind 2023.

De stresstest is door toezichthouders ontworpen en wordt door hen gebruikt om kapitaaleisen vast te stellen als onderdeel van het komende SREP evaluatieproces. Hiermee kan de toezichthouder een oordeel vormen over het vermogen van de bank om onder stressscenario’s aan de prudentiële eisen te voldoen. Daarnaast helpt dit de toezichthouder bij het bespreken van risicobeperkende maatregelen. De stresstest dient ook om de transparantie van banken onderling te bevorderen. Voor deze stresstest kunnen banken niet slagen of zakken.

Scenario’s en aannames

Het ongunstige scenario waarvan in de stress test gebruik wordt gemaakt, wordt vastgesteld door de Europese Centrale Bank en de European Systemic Risk Board. Er wordt naar een periode van drie jaar gekeken (2021-2023). Het ongunstige scenario voor 2021 is zeer ernstig, rekening houdend met het zwakkere macro-economische startpunt in 2020 vanwege de ernstige recessie als gevolg van de pandemie.

De stresstest gaat uit van een statische balans, en houdt dus geen rekening met toekomstige maatregelen van het bestuur. De hierin genoemde resultaten van ABN AMRO moeten daarom niet als een prognose worden gezien.

Het basisscenario, dat vooral gevolgen had voor de netto rentebaten, resulteerde in een fully loaded CET1 ratio van 19,08% en een leverage ratio van 5,46%, beide per eind 2023. Het ongunstige scenario, dat ook gevolgen had voor de kredietvoorzieningen, bedrijfskosten en risk-weighted assets, resulteerde in een daling van de CET1 ratio naar 13,51% en een leverage ratio van 4,26%.

De CET1 ratio voldoet in beide scenario’s ruimschoots aan de SREP-vereiste voor 2021 van 9,6%. De uitkomst van deze stresstest wordt door de toezichthouder meegenomen bij de vaststelling van de SREP-vereisten voor 2022. De bank blijft streven naar sterke kapitaalbuffers als onderdeel van haar risicoprofiel, zelfs in stresssituaties.

Gedetailleerde resultaten van de EU-stresstest van de EBA zijn ook te vinden op : www.eba.europa.eu